財務モデルの例 - ダミー

財務モデルがもたらすメリットを考慮すると、財務モデルの適用可能性を考えるのは難しくありません。財務モデルの原則を理解すると、モデルが実装される最も一般的なシナリオを見始めることができます。

財務モデルにはさまざまなカテゴリーがあります。

• プロジェクトファイナンスモデル： 大規模インフラプロジェクトの実行可能性が評価されている場合、プロジェクトファイナンスモデルはプロジェクトの資本と構造を決定するのに役立ちます。
• 価格設定モデル： これらのモデルは、製品に対して課金できる料金を決定する目的で作成されています。
• 統合財務諸表モデル（三方向財務モデルとも呼ばれる）： このモデルの目的は、企業全体の財政状態を予測することです。
• 評価モデル： 合弁事業、借り換え、契約入札、買収、または他の種類の取引または「取引」の目的で資産または事業を評価する評価モデル。 報告モデル： これらのモデルは、収益、経費、または財務諸表の履歴（たとえば、以下のようなもの）を要約しています。損益計算書、キャッシュ・フロー計算書、または貸借対照表）。
• <！ - 1 - > モデラーは、一般に、これらのモデルカテゴリーの1つまたは2つに特化しています。モデルカテゴリの各タイプ間で重なりが見られますが、ほとんどのモデルは1つのモデルタイプとして分類できます。

プロジェクト・ファイナンス・モデル

プロジェクト・ファイナンス・モデルでは、ローンや関連する債務返済は長期的なものであり、貸し手は債務返済に十分な現金を生み出すことができるかどうかを知る必要がある。負債サービスカバー率（DSCR）などの指標はモデルに含まれており、プロジェクトのリスクの尺度として使用することができ、貸し手が提供する金利に影響を及ぼす可能性があります。プロジェクトの開始時に、貸し手と借り手の間でDSCRとその他の指標が合意され、その比率が特定の数値を下回ってはならない。

<！価格モデル

価格モデルへの入力は価格であり、出力は収益性である。価格モデルを作成するには、現在の価格またはプレースホルダとして入力された価格に基づいて、ビジネスまたは製品の損益計算書（または損益計算書）を最初に作成する必要があります。非常に高いレベル：

単位×価格=収入

収入 - 費用=利益

<！----->

もちろん、この種のモデルは非常に複雑で、多くの異なるタブと計算を必要とするか、単一のページ上で非常に単純なものにすることができます。この構造モデルが定位置にあるとき、モデラーはゴールシークまたはデータテーブルを使用して入力された価格で感度分析を実行できます。

統合された財務諸表モデル

すべての財務モデルが3つのタイプの財務諸表をすべて含む必要はありませんが、多くは財務諸表を統合するものではなく、統合財務諸表モデルと呼ばれるものもあります。また、「3方向財務モデル」と呼ばれることもあります。

損益計算書（損益計算書）

キャッシュ・フロー計算書

貸借対照表

• 統合財務諸表モデルに含まれる3種類の財務諸表は以下のとおりです。 >財務モデリングの観点からは、統合された財務諸表モデルが構築されたとき、財務諸表が適切にリンクされ、1つのステートメントが変更された場合でも他のステートメントも変更されることが非常に重要です。
• 評価モデル
• 建物評価モデルには、（評価理論

（資産を評価するさまざまな手法を使用））、モデリングスキルの専門知識が必要です。カジュアルな財務モデラーであれば、完全に機能する評価モデルを最初から作成する必要はありません。しかし、あなたは少なくとも、どのような種類の評価モデルが存在するのかを考えなければなりません。

合併買収（M&A）：

これらのモデルは、合併した2社の会社またはもう一方の会社が引き継ぐ会社の効果をシミュレートするために構築されています。 M&Aモデルは通常、厳しく管理された環境で行われます。その機密性のために、M&Aモデルは他の種類のモデルよりも選手が少ない。時間枠が厳しいため、プロジェクトはすばやく動きます。 M&Aモデルで作業している少数のモデラーは、集中的な時間内にそれを行い、しばしば複雑で詳細なモデルを達成するために長時間働きます。 レバレッジド・バイアウト（LBO）： レバレッジ・バイアウトと呼ばれる、取引を資金提供するために大量の債務を伴う会社または資産の購入を促進するために作られたモデル。 「対象」企業または資産を取得する事業体は、通常、多くの住宅ローン住宅ローンと同じように、対象資産を担保として、ある程度の株主持分を取引に調達します。 LBOは、企業が大量の現金を払わずに大規模な購入を行うことができるため、一般的な買収方法です。モデリングは、その複雑さと関連する重要なステークスのために、LBO取引の重要な部分です。

ディスカウント・キャッシュ・フロー（DCF）：

• これらのモデルは、企業が購入を検討しているビジネスまたは資産から受け取る予定の現金を計算し、そのキャッシュ・フローを今日のドルに割り引いて、追求。買収から期待される将来のキャッシュ・フローを評価することは、評価の最も一般的なモデリング方法です。DCF方法論に内在するのは、金銭の時間価値という概念です。言い換えれば、今日受け取った現金は、将来受け取った現金と同じくらい多くの価値があります。 レポーティングモデル
• 過去の状況を歴史的に見ているため、レポートモデルは実際には財務モデルではないと主張する人もいますが、私は意見が異なります。レポートモデルを作成するために使用される原則、レイアウト、およびデザインは、他の財務モデルと同じです。それらが投影された数字よりもむしろ歴史的な数字を含んでいるからといって、それらを別々に分類すべきではありません。 実際には、レポートモデルは実際の予算レポートと予算予測レポートを作成するために使用されることが多く、予測やローリング予測が含まれています。レポートモデルは、単純な損益計算書として開始されることもありますが、最終的には完全統合された財務諸表モデル、価格モデル、プロジェクトファイナンスモデル、または評価モデルに変換されます。